Текущий новостной фон по валюте
Австралийский доллар показывает положительную динамику, несмотря на общую слабость американского доллара. В то же время евро демонстрирует низкую волатильность и колебания в узком диапазоне. Рынки осторожно оценивают данные по инфляции в США, ожидая сигналов к дальнейшим действиям ФРС.
Ожидаемые события
Основным событием ближайшего времени станет отчет по инфляции в США за июнь. Данные будут тщательно проанализированы инвесторами, чтобы понять, в каком направлении будут двигаться валютные пары. В Австралии ключевым станет отчет по инфляции за второй квартал, который выйдет за неделю до следующего заседания Резервного банка Австралии.
Причины за рост валюты
Рост австралийского доллара обуславливается позитивными данными по деловому доверию и снижением чистой короткой позиции по AUD до трехлетнего минимума. Целевой уровень – 0.6874, идущий после тестирования шестимесячного максимума. В перспективе устойчивого роста приведет к консолидации выше этого уровня.
Причины против роста валют
Несмотря на положительные данные, австралийский доллар может столкнуться с препятствиями. Дивергенция на графике и возможное снижение данных по инфляции в США могут привести к падению цены ниже ключевых уровней поддержки в 0.6730 и 0.6627. Евро продолжает оставаться под давлением из-за прогнозируемого снижения ставок ЕЦБ и роста инфляции в зоне евро.
Детальный анализ
Результаты проведенного NAB survey показывают рост деловой уверенности на 6 пунктов до 4 в июне, вызванного увеличением во всех секторах, за исключением строительства. В то же время условия ведения бизнеса, измеряющие продажи, занятость и прибыльность, снизились на 2 пункта до 4, что ниже долгосрочного среднего значения. Ранее опубликованное исследование Westpac было противоположным – потребительские настроения снизились до 82.7 пунктов, оставаясь ниже 100 пунктов с марта 2022 года. Эти данные показывают расхождение в настроениях бизнеса и домохозяйств, что может повлиять на инфляцию и возможные изменения в политике Резервного банка Австралии. Основной фактор здесь станет отчет по инфляции за второй квартал, который будет опубликован за неделю до следующего заседания. На данный момент в рынке оценивают шансы повышения ставки до 4.6% на следующем заседании РБА около 20%, и около 50% на понижение ставки в сентябре. Австралийский доллар пока демонстрирует позитивные движения - чистая короткая позиция по AUD упала до трехлетнего минимума, и цена продолжает расти. Пара AUD/USD протестировала свой шестимесячный максимум, и ожидается дальнейший рост до цели 0.6874. Консолидация выше этого уровня усилит бычий настрой для австралийца, причём поддержка расположена на уровне 0.6720, и падение ниже этого уровня маловероятно. В условиях общей слабости американского доллара, австралийский доллар добавил 6 пипсов в среду и продолжает рост на текущей тихоокеанской сессии. Целевой уровень 0.6780 находится всё ближе, но дивергенция остаётся. Новый максимум для австралийского доллара поддерживает этот эффект, и цена может вернуться к 0.6730 и снизиться до 0.6690 и 0.6627 в зависимости от исхода инфляционного отчёта США за июнь. Если данные окажутся благоприятными, австралийский доллар может консолидироваться выше 0.6780 и продолжить рост до 0.6874. На 4-часовом графике дивергенция указывает на возможное падение цены, являясь наиболее вероятным сценарием на сегодняшний день. На протяжении среды EUR/USD демонстрировала слабую волатильность с движениями в 30-40 пипсов в день. Текущая волатильность остаётся низкой, и мы наблюдаем необычную технику на графиках. На 4-часовом временном интервале тенденция показывает слабую нисходящую коррекцию после недельной относительно медленного роста, что указывает на возможное продолжение нисходящего движения. Глобальный тренд на дневном графике также остаётся нисходящим, так как каждый следующий максимум ниже предыдущего. Фундаментальные данные также ограничивают потенциал роста евро, так как Европейский центральный банк начинает смягчение монетарной политики, тогда как инфляция в Еврозоне уверенно движется к 2% цели. В США ситуация противоположная: инфляция остаётся высокой, и даже ожидаемое замедление до 3.1% за июнь всё ещё не достаточно для смягчения политики ФРС. Основным событием четверга станет публикация данных по инфляции в США, что может вызвать очередные колебания на рынке. При значительном замедлении инфляции, возможно снижение курса доллара и рост основных валют. Однако, низкая волатильность и незначительные движения могут продолжиться.
