Текущий новостной фон по валюте
Внутренний бюджет России испытывает недостаток доходов от продажи нефти, что может потребовать девальвации рубля для его компенсации, так как доходы от экспорта нефти и газа происходят в иностранной валюте. Снижение курса рубля позволяет увеличить доходы от продажи нефти; простая, но эффективно работающая схема.
Первичные шаги по снижению курса рубля были предприняты летом, когда правительство России смягчило требования к репатриации валютной выручки крупнейших экспортеров. В конце июня порог был снижен с 80 до 60%, а к середине июля – до 40%. Именно в это время курс доллара поднялся с 82 до 93 рублей на пике роста.
Ожидаемые события
Это не означает, что курсы доллара, евро или юаня будут стремиться вверх без вмешательства Центрального Банка и правительства. Тем не менее, будущий бюджет требует реализации, поэтому дальнейшее снижение процента репатриации выручки экспортеров может произойти уже в ближайшее время. В этом случае доллар может преодолеть отметки 95 и даже 100 рублей.
Причины за рост валюты
Рынки акций падали, доходности снижались, а доллар укреплялся среди основных и развивающихся валют. Иена и швейцарский франк – также оставались твердыми. Падение цен на нефть и металлы влияло на валюты, такие как австралийский доллар и скандинавские кроны, в то время как российский рубль испытывал значительное давление.
Причины против роста валют
Изменение подписанного в 2016 году стратегического положения, включая укрепление Китая в Южно-Китайском море, повлияло на Австралию и привело к подписанию нового оборонного соглашения с США и Великобританией. Это соглашение подтолкнуло Францию к отзыву своих послов из США и Австралии, что вызвало многие вопросы о возможном изменении расстановки сил в регионе.
Напряженность на рынках
Слабое настроение инвесторов продолжалось после выходных. Акции упали, доходности ослабли, и доллар оставался востребованным. Потери в Азиатско-Тихоокеанском регионе возглавляли Гонконг и Австралия, потерявшие 3.3% и 2.1% соответственно. Падение цен на нефть и металлы лишь усугубляло ситуацию. Европейские рынки также не остались в стороне – индекс STOXX 600 снизился на 2%, а американские фьючерсы предполагали снижение более чем на 1%.
Факторы риска и влияние
Мировые рынки продолжают испытывать влияние массовой неопределенности, связанной с экономическими и геополитическими факторами. Например, напряженность вокруг новой оборонной сделки между США, Великобританией и Австралией, а также проблемы с девелоперской компанией Evergrande в Китае. В Европе нарастающее недовольство Франции из-за новой ядерной сделки с Австралией привело к отзыву её послов из США и Австралии.
Инвестирование и перспективы
Многие инвесторы остыли к акциям после их стремительного роста в 2024 году. Algoritm ProPicks выделил несколько акций, которые показали значительный рост: две из них выросли более чем на 150%, четыре – свыше 30%, и ещё три – более 25%. Благодаря использованию проверенных портфелей на основе индексов Dow Jones или S&P, акций технологических компаний или компаний средней капитализации, возможен значительный рост финансовых показателей.
