Прошлая неделя ознаменовалась значительными колебаниями на рынке форекс, при этом валютная пара GBP/USD наблюдала как периоды роста, так и падения. Несмотря на благоприятные данные по рынку труда США, доллар продолжил терять позиции, что позволило британскому фунту укрепиться. Однако, ретроспекция показывает, что данная тенденция может быть кратковременной.
Актуальные события на международной арене диктуют динамику валютных курсов. 10 октября доллар США укрепился против евро и фунта стерлингов на фоне роста напряженности между Израилем и группировкой ХАМАС.
В ответ на атаку из сектора Газа Израильские власти инициировали призыв 300,000 резервистов, что стало беспрецедентным событием и усилило опасения по поводу возможного расширения конфликта. В свою очередь, этот фактор существенно повлиял на риск-аппетит инвесторов.
Цены на нефть и валютные курсы стали центром внимания из-за эскалации конфликта между Израилем и палестинской группировкой ХАМАС, что может повлиять на поставки нефти с Ближнего Востока. Brent и WTI выросли более чем на 4%, что отметило восстановление после крупных потерь прошлой недели.
В понедельник цены на нефть выросли более чем на 4%, стоимость золота увеличилась, а надежная валюта США укрепилась по отношению к евро. Эти изменения были вызваны военными столкновениями между Израилем и палестинской исламистской группировкой ХАМАС, что усилило опасения о возможном распространении конфликта за пределы Газы.
Американские фондовые рынки завершили день на позитивной ноте, при этом акции энергетических компаний росли вместе с ценами на нефть. Между тем, шекель Израиля резко ослабел, а доллар США показал рост на около 3% по отношению к шекелю, достигнув 3,955 шекелей.
На фоне усиления конфликта между Израилем и палестинской группировкой ХАМАС, цены на нефть поднялись более чем на 4%, золото выросло, а доллар США укрепился против евро. Американские акции завершили торговый день в плюсе, причем особенно выделился энергосектор, индекс которого поднялся на 3,5%. Израильский шекель значительно ослаб на фоне этих событий, а доллар вырос примерно на 3%, достигнув уровня 3,955 шекелей.
В марте 2022 года инфляция достигла 8.5%, тогда как ВВП за первый квартал составил – 2.0%. DXY торговался на уровне 96.93, и Федеральная резервная система начала первый из 10 повышений процентных ставок. К марту 2023 года, год спустя, инфляция снизилась до 4.0%. Все центральные банки последовали примеру по повышению процентных ставок. Линии импорта центральных банков взлетели, а экспортные линии резко упали, наряду с денежными поставками. Несмотря на то что Банк Японии формально не повысил ставки, они также росли, чтобы учесть растущие импортные линии и более высокий курс USD/JPY.
В марте 2022 года инфляция достигла 8,5% при снижении ВВП на 2,0% в первом квартале. DXY торговался на уровне 96,93, и ФРС запустила первый из 10 циклов повышения процентных ставок. Спустя год, в марте 2023, инфляция снизилась до 4%, и все центральные банки последовали примеру ФРС.
Линии импорта центральных банков взлетели, а экспортные линии значительно упали, как и денежное предложение. Хотя Банк Японии не повысил официальные ставки, их курсы колебались, отражая рост линий импорта и удорожание USD/JPY.
В марте 2022 года инфляция достигла 8,5%, что совпало с сокращением ВВП в первом квартале на 2,0%. Индекс доллара DXY торговался на уровне 96,93, и Федеральная резервная система США начала поднятие процентных ставок, запланированных на 10 раз. К марту 2023 года инфляция снизилась до 4,0%. Все центральные банки последовали примеру повышения ставок.
Линии импорта всех центральных банков стремительно возросли, а экспортные показатели значительно снизились, как и денежные запасы. Хотя Банк Японии формально не увеличивал ставки, они значительно колебались, реагируя на рост линии импорта и повышение USD/JPY. В конце 2022 и 2023 годов наблюдалась сжатие различий между импортом и экспортом. При этом при условии, что ФРС больше не будет повышать ставки, экономическая ситуация вернется к норме, так как центральные банки начнут снижать ставки, а деньги - увеличиваться. Этот процесс протекает крайне медленно, так как индекс импорта и экспорта обновляется раз в шесть недель.
Инфляция в марте 2022 года составила 8,5%, что соответствует ВВП за первый квартал на уровне –2,0%. Индекс доллара США торговался на уровне 96,93, и ФРС запустила первый из 10 повышений процентной ставки.
К марту 2023 года, спустя год, инфляция снизилась до 4,0%. Все центральные банки последовали примеру ФРС в вопросе процентных ставок. Линии импорта стремительно возросли, в то время как экспортные линии значительно упали, наряду с денежной массой.
В марте 2022 года инфляция достигла 8.5%, что совпало с сокращением ВВП на 2.0% в первом квартале. Индекс DXY торговался на уровне 96.93, и ФРС начала первые из десяти повышений процентных ставок.
К марту 2023 года инфляция снизилась до 4.0%, и все центральные банки последовали пути повышения ставок. Линии импорта ц. банков резко возросли, а экспортные линии упали, что привело к снижению денежной массы.
Хотя Банк Японии формально не повышал ставки, они все же поднялись и курс USD/JPY демонстрировал значительную волатильность. К концу 2022 года линии импорта снижались, а экспортные линии росли.
Если ФРС не поднимет ставки снова, экономические условия могут вернуться к норме, так как центральные банки снижут ставки, а денежная масса возрастет по мере снижения импорта и роста экспорта.
Этот процесс идет очень медленно, так как индексы импорта и экспорта публикуются каждые 6 недель и изменяются крайне медленно. США опубликуют данные об импорте и экспорте в пятницу, 16 ноября.
Март 2022 года ознаменовался инфляцией на уровне 8.5%, совпавшей с ВВП в первом квартале на уровне -2.0%. Индекс доллара США торговался на отметке 96.93, и ФРС приступила к первому из десяти повышений процентной ставки. К марту 2023 года, спустя год, инфляция снизилась до 4%. Все центральные банки последовали за ФРС, повысив ставки.
Март 2022 года ознаменовался инфляцией на уровне 8.5%, а ВВП в первом квартале сократился на 2.0%. Индекс доллара США (DXY) торговался на отметке 96.93, и Федеральная резервная система начала цикл повышение процентных ставок. К марту 2023 года инфляция снизилась до 4%. Все центральные банки последовали за ФРС в направлении повышения ставок.
Линии импорта всех центральных банков возросли стремительно, в то время как экспортные линии резко упали, сопровождаемые снижением денежной массы. Несмотря на то, что Банк Японии формально не повышал процентные ставки, они увеличились, чтобы учесть рост импортных линий и повышение USD/JPY.
По мере того как центральные банки снижают процентные ставки и денежная масса увеличивается, экономическая ситуация начинает возвращаться к норме. Это медленный процесс, поскольку импорты и экспорты индексируются и публикуются каждые 6 недель. Индексные цены меняются чрезвычайно медленно.
Март 2022 года ознаменовался инфляцией на уровне 8.5%, а ВВП в первом квартале сократился на 2.0%. Индекс доллара США (DXY) торговался на уровне 96.93, и Федеральная резервная система США инициировала первый из 10 циклов повышения процентных ставок. К марту 2023 года инфляция была снижена до 4.0%, а все центральные банки следовали аналогичной траектории повышения ставок.
Российский фондовый рынок на предстоящей неделе, вероятно, не заметит значительных изменений, продолжая колебаться вблизи действующих уровней без наличия мощных стимулов для движения. Индекс Мосбиржи, в первую очередь, сталкивается с сопротивлением на уровне 3150 пунктов, тогда как активные покупки в отдельных акциях поддерживают индикатор от снижения. На фоне надежд на продолжение дивидендных выплат, устойчивых цен на нефть и восстановление топливного демпфера, акции компаний нефтяного сектора выглядят достаточно уверенно.
Пара USD/CAD продемонстрировала агрессивный рост, уничтожив предыдущие зоны сопротивления, и достигла шестимесячного пика на уровне 1.3784. Однако в последние несколько сессий пара потеряла часть своих наработок, поскольку краткосрочные осцилляторы указали на перекупленность.
В случае продления интереса на покупку пара может повторно протестировать недавнюю область отторжения на уровне 1.3784. Прорыв выше этого уровня может открыть дорогу к мартовскому сопротивлению на уровне 1.3803 и, возможно, к годовому максимуму на уровне 1.3860. С другой стороны, если коррекция продолжится, возможно падение до предыдущих зон сопротивления на уровнях 1.3693 и 1.3666.
Министр энергетики Саудовской Аравии Абдулазиз бен Салман сталкивается с очередным вызовом на фоне обрушения цен на нефть. Множество инвесторов ждут его следующего хода, который может включать углубление сокращений или предупреждение о 'наблюдении' за рынком. Его действия будут оцениваться в контексте инфляции и состояния экономики.
Торговая система "Базовый принцип" служит основой для успешной работы на валютном рынке, основываясь на признанных методах технического анализа, разработанных экспертами Джоном Мерфи и Александром Эльдером. Эта система отражает текущее направление рынка, выявляет характер ценовых колебаний и определяет ключевые точки входа и выхода, учитывая риски и возможные развороты тренда.
Ожидается, что отчет по занятости в несельскохозяйственном секторе (NFP) покажет 171 тыс. новых рабочих мест и рост средней почасовой заработной платы на 0,3% м/м.
Только выдающийся отчет может повлиять на вероятность повышения ставки ФРС в ноябре.
Пара EUR/USD остается в медвежьем канале с сопротивлением на уровне 1,0530.
Австралийский доллар продемонстрировал прирост на 44 пункта вчера, приближаясь к целевому уровню 0.6388. Однако бычий импульс затормозился на линии баланса индикатора на дневном графике. Вполне возможно, что ближайшее сопротивление находится немного ниже, например, на минимумах 25 августа и 13 сентября на уровне 0.6383, но в этом случае цена все равно будет в 3 пунктах от него.
Новозеландский доллар привлекает внимание в ожидании возможного ужесточения денежно-кредитной политики Резервным банком Новой Зеландии (РБНЗ). ФРС США продолжает придерживаться ястребиной позиции, предполагая длительное сохранение высоких ставок. Важно понимать, как индикаторы занятости повлияют на перспективы валютного рынка.
