За последние месяцы наблюдается тенденция к коррекции в движении австралийского доллара, где основное внимание уделяется нисходящему курсу обмена. Начало года ознаменовалось ростом стоимости, предвещая продолжение восходящего тренда, несмотря на февральское падение цен, которое являлось коррекцией первой фазы бычьего рынка.
На текущей торговой сессии пара EUR/USD продемонстрировала подъем, достигнув отметки 1.1419, что на 0.42% выше по сравнению с предыдущим днем. Внимание инвесторов в еврозоне приковано к индексу потребительских цен в Германии, ожидается его рост на 0.5%. В США прогнозируется увеличение ВВП на 2.2%, после роста на 2.3% в предыдущем квартале.
На прошлой неделе американский доллар укрепил свои позиции по отношению ко всем основным валютам, а также почти ко всем валютам развивающихся рынков, за исключением двух из Латинской Америки (Мексика и Перу) и двух из Азии (Филиппины и Малайзия). Отчет о занятости в США за январь, опубликованный 1 февраля, в сочетании с разочаровывающими данными из Европы и менее жесткой политикой Резервного банка Австралии, способствовали восстановлению доллара после недавнего снижения. Возвращение китайских участников рынка после недельного празднования Лунного Нового года, календарь данных и предстоящие события указывают на риск повышенной волатильности. Доллар приблизился к верхней границе своих недавних диапазонов по нескольким валютным парам.
С начала прошлого года наблюдается формирование нисходящей волны у австралийского доллара, структура которой напоминает импульсное движение. В январе этого года зародилась бычья волна, обладающая значительным потенциалом для развития и способная скорректировать весь предыдущий тренд.
В январе наблюдается явное снижение среднесрочного тренда по паре, открывая возможности для поиска выгодных цен на продажу. Основным сопротивлением выступает NKZ 1/2 1.3313-1.3302. Пока торговля ведется ниже этой зоны, нисходящее движение сохраняет свой импульс. Выгодные цены для продажи находятся в пределах зоны, однако вероятность возврата в рамки месячного CP января составляет 90%. Это не позволяет вступать в продажи до конца текущего месяца. Модель продолжения снижения имеет низкую вероятность, и закрытие месяца ниже зоны среднего курса в 90% случаев приведет к формированию модели восходящей коррекции. Альтернативная модель уже формируется с целью обновления недельного минимума. Работа в рамках этой модели невыгодна, поскольку развитие таких ситуаций колеблется около 10%. Для отображения такого торгового преимущества потребуется преобладание в отношении риска к прибыли более чем 1 к 10. После окончания текущего месяца вероятность увеличится до 70%.
Иена продолжает свой медленный рост, достигнув ближайшего сопротивления - восходящей линии ценового канала в районе 109.50. В последнем анализе мы отмечали, что риск негативного сценария сохранится до тех пор, пока иена не продемонстрирует заметного укрепления, которого пока не происходит. Цена имеет шанс закрепиться выше отметки 109.50 и подняться к следующей линии ценового канала 110.53. В таком случае вероятно преодоление ценой нисходящей линии Крузенштерна. Такой сценарий мы рассматриваем как основной и позитивный. Негативный сценарий предполагает снижение цены в сторону поддержки линии Крузенштерна на H4 108.03, на что указывает осциллятор Марлин дневного таймфрейма, так как существует риск его разворота вниз от нулевой линии.
Пара USD/CAD, скорее всего, продолжит свой рост. Опорной точкой является уровень 1.3410. В основном сценарии долгосрочные позиции будут актуальны при коррекциях выше указанного уровня с целью достижения отметок 1.3700 – 1.3800. Альтернативный сценарий предусматривает прорыв и закрепление ниже уровня 1.3410, что позволит паре продолжить снижение к уровням 1.3254 – 1.3158. Предполагается, что завершилась нисходящая коррекция старшего уровня в виде волны 2 из (5), и сейчас формируется волна 3 из (5).
В преддверии ключевого решения Федеральной резервной системы США по процентным ставкам, инвесторы проявляют осторожность, воздерживаясь от активных действий. Валютная пара EUR/USD входит в широкий боковой коридор, где технические факторы могут оказывать лишь косвенное влияние на динамику движения.
Пара USD/CAD продолжает свое снижение после прорыва восходящего канала на 4-часовом графике, выявленного Autochartist. Качество этого канала оценивается в 7 баллов из-за медленного начального тренда, высокой однородности и средней ясности. Ожидается, что пара упадет к прогнозируемому уровню 1.3144, что соответствует предыдущему нисходящему развороту от сильной зоны сопротивления.
В понедельник пара USD/CAD открылась с негативным гэпом и продолжила движение на юг в течение европейского утра, пробив восходящую линию тренда. Затем пара нашла поддержку около уровня 1.3160 и отскочила, однако, пока торгуется ниже этой линии тренда, мы видим перспективу с осторожным медвежьим настроением.
На этой неделе календарь экономических событий выглядит довольно скудным, и ликвидность может снизиться из-за празднования Дня Благодарения и Чёрной пятницы в США. Однако данные по жилью, товарах длительного пользования и PMI предоставят трейдерам USD пищу для размышлений. Вероятно, именно действия европейских коллег определит направление движения американского доллара на этой неделе.
В начале торгового дня в Европе индекс Stoxx-600 снизился на 0,25% из-за опасений по бюджету Италии, несмотря на предварительный рост на 0,40%. Однако оптимизм по экономике еврозоны после положительных данных по индексу PMI и PPI оказывает поддержку рынку. Стресс вызван также пропусками по ключевым доходам и осторожностью перед промежуточными выборами в США.
Начало этой недели оказалось достаточно сложным. Было понятно, что первоначальные потери неизбежны – в паре USD/JPY мы стали свидетелями чудесного расширенного флэта в Волне ii, цель которого была всего в 3 пипса. Другим значимым событием стала возможность колебаний в парах EUR/USD и GBP/USD. Последняя могла демонстрировать более глубокий рост, но как только EUR/USD испытал значительный откат, обе пары приняли решение о повороте к понижению. Таким образом, хотя риск ограниченного отката существует – в Азии, вероятно, будет наблюдаться довольно узкий диапазон – в целом это должно способствовать росту доллара. Ожидается, что как USD/JPY, так и USD/CHF увидят прирост.
В то время как AUD/USD может действовать довольно самостоятельно, мы наблюдали бычий двойной зигзаг, но Волна -x- все еще находится довольно далеко. Пока эта Волна -x- не пройдет ниже, нам все еще следует быть осведомленными о риске тройной тройки. Следовательно, будьте осторожны.
EUR/JPY имела бычий день благодаря как начальному, так и последующему движению вниз и вверх со стороны EUR/USD и USD/JPY соответственно. Хотя EUR/USD может испытать незначительный откат перед возобновлением потерь, USD/JPY, скорее всего, покажет прирост. Риск может заключаться в консолидации…
С наступлением новой торговой недели, месяца и последнего квартала года рынок ожидало насыщенное начало. В понедельник рыночные участники были свидетелями значительного скачка канадского доллара на фоне новостей о торговой сделке между США и Канадой. В то же время, итальянское правительство вызвало тревогу на рынках, угрожая нарушить бюджетные правила ЕС, что привело к резкому падению евро. Эти события нашли отражение в паре EUR/CAD, которая показала значительное падение уже в воскресенье вечером, а затем продолжила снижаться в понедельник. Основное движение вниз началось еще в четверг после появления медвежьего поглощающего свечного паттерна и продолжилось в пятницу после публикации лучше ожидаемых данных по ВВП, к которым добавилась политическая неопределенность после выходных. Необходимо также учитывать влияние цен на нефть, которые продолжали расти в последние сессии.
Евро незначительно отступил от достигнутых максимумов в начале европейской сессии во вторник, тем не менее, спрос на рискованные активы остается. Речь президента Европейского центрального банка Марио Драги, произнесенная утром во вторник, не привела к значительным изменениям на рынке, поскольку не касалась темы процентных ставок и в целом монетарной политики ЕЦБ. Драги призвал правительства еврозоны предпринять дополнительные меры для поддержки банковского сектора, предложив внедрить общую программу страхования банковских вкладов для гармонизации правил управления ликвидностью банков в блоке.
В течение последних пяти дней наблюдалась следующая амплитуда колебаний фунта стерлингов к доллару США: 70п - 188п - 58п - 84п - 79п, со средней амплитудой в 96п. Британская валюта продолжает свое снижение по отношению к американской, пробив первый уровень поддержки на отметке 1.2843 без видимых признаков начала восходящей коррекции. Отсутствие новых данных по Brexit и торговой войне не мешает фунту терять позиции, учитывая отсутствие стимулов к росту. Несмотря на это, интерес представляет новость о продлении полномочий главы Банка Англии Марка Карни до завершения процесса Brexit, что является позитивным сигналом для экономики Великобритании.
В последние дни американский доллар демонстрировал снижение на фоне активного дня. Экономика США показала рост на 4.2% во втором квартале, что оказалось выше первоначальных оценок в 4.1%. Смешанные экономические данные также были представлены: индекс ожидаемых продаж жилья упал на 0.7% в июле по данным Национальной ассоциации риэлторов (NAR).
Признание вины бывшим адвокатом Президента Трампа и приговор его бывшему председателю кампании внесли заметную дозу политической неопределенности в доллар. Какие перспективы ждут USD? США сталкиваются с политическими потрясениями и критикой со стороны Трампа, что может вынудить инвесторов отказаться от доллара.
В начале европейского утра в понедельник пара GBP/USD демонстрировала сдержанный тренд, оставаясь вблизи уровня сопротивления 1.2750. Наблюдается продолжение торгов ниже нижней границы нисходящего канала, охватывающего ценовые колебания с 29 мая по 9 августа, что поддерживает мнение о негативном краткосрочном прогнозе.
Если медведи окажутся достаточно сильными, чтобы взять инициативу на текущих уровнях, мы можем ожидать их стремление к повторной проверке минимума 15 августа, около 1.2665. Прорыв ниже этого уровня может привести к дальнейшему снижению и, возможно, открыть путь к следующей поддержке на уровне 1.2585, определяемой минимумом 21 июня 2017 года.
Турецкая лира продолжила своё укрепление в среду, преодолев отметку в 6.00, в то время как другие валюты развивающихся стран демонстрировали спад на фоне укрепления доллара США и падения цен на товары. В центре внимания следующего дня оказались японский торговый баланс и данные по занятости в Австралии. Торговая рекомендация по короткой позиции DAX была закрыта с прибылью в 300 пунктов на уровне 12120, после чего было выпущено торговое уведомление с указанием последующих шагов.
Валютная пара EUR/JPY демонстрирует значительное укрепление после преодоления отметки 126.80, что указывает на временное формирование дна на уровне 125.13. Текущий нейтральный тренд предполагает вероятность консолидации с потенциалом для дальнейшего восстановления. Однако, ожидается, что рост будет ограничен уровнем сопротивления 128.49, превратившимся в поддержку, что может возобновить падение. Прорыв вниз отметки 125.13 направит движение к ключевой поддержке на уровне 124.61.
На более широком временном промежутке внимание снова обращено к ключевому уровню сопротивления, превратившемуся в поддержку, на отметке 124.08. Решающий прорыв этого уровня укажет на завершение восходящего тренда с минимума 2016 года на отметке 109.03, достигшего максимума на уровне 137.49. В таком случае следует ожидать более глубокого спада к отметке 61.8% коррекции движения с 109.03 до 137.49 на уровне 119.90, прорыв которой откроет путь к дальнейшему снижению.
