Продолжающееся отступление от рисков доминирует на глобальных капитальных рынках; акции в Европе и Азии демонстрируют падение, тогда как цены на облигации и золото укрепляются.
Доллар опустился до минимального уровня за почти три недели на фоне снижающихся ожиданий относительно способности республиканцев провести налоговую реформу в этом году.
Быть предсказуемо непредсказуемым оказывается намного сложнее, чем может показаться на первый взгляд. Эта идея стала основой для валютных рынков в этом году, и сохранение мнения дольше одного изменения представляет собой исключительную сложность даже для самых опытных аналитиков. Будь то шум от рисков, связанных с заголовками новостей, или последние изменения в фортунах от глобальных центральных банкиров, конфликтующие факторы определенно не дают скучать в этом переменчивом мире торговли валютами.
Прогнозировать динамику цен на нефть становится всё более затруднительной задачей. Этот актив ведёт себя крайне непредсказуемо, начав день в районе середины 57.00 долларов за баррель, но к утру в Европе начал терять позиции. Фундаментальные показатели остаются стабильными: ОПЕК и его союзники, вероятно, продлят сокращение добычи после марта 2018 года, а запасы в США продолжают сокращаться. Однако, по итогам вчерашнего дня, Брент закрылся немного ниже максимумов 5 и 6 октября в 57.25, что указывало на медвежий разворот. Сегодняшнее падение было вызвано технической коррекцией: нефть несколько раз не смогла преодолеть отметку в 59.00, и трейдеры, уставшие за неделю, начали фиксировать прибыль. Одним из основных драйверов снижения цен на нефть сегодня стал рост доллара США, который укрепился после утверждения Сенатом бюджетного плана Трампа на 2018 год на 4 триллиона долларов.
В последние дни на валютном рынке Форекс наблюдается повышенная волатильность. Особое внимание трейдеров приковано к американскому доллару, который демонстрирует колебания на фоне новостей от Федеральной резервной системы США и данных по инфляции. В то же время, евро укрепляется, опираясь на ожидания сокращения программы количественного смягчения со стороны Европейского центрального банка.
Сомнения в успешности налоговой реформы оказывают давление на американский доллар, практически нивелируя прошлонедельные достижения. Опасения связаны с сенатом из-за минимального перевеса Республиканцев (52 против 48), поскольку появляются сообщения о том, что Марк Шорт, директор по законодательным делам Трампа, «всё больше обеспокоен тем, что один сенатор может поставить под угрозу план налоговой реформы администрации». Рэнд Пол, который уже помешал реформе здравоохранения, может заблокировать любое предложение (Politico). Если правокрылые сторонники партии последуют его примеру, налоговая реформа, скорее всего, столкнётся с серьёзными препятствиями.
Торговля парой USD/CHF оказалась в негативной зоне, поскольку курс доллара США продемонстрировал резкое падение, аннулируя последние достижения. Несмотря на признаки усталости в последние две недели, американская валюта подняла стоимость, достигнув новых вершин благодаря индексу USDX. Однако, не сумев закрепиться выше горизонтального сопротивления на отметке 93.81, доллар теряет позиции против своих конкурентов.
С другой стороны, швейцарский франк укрепился после неожиданного снижения уровня безработицы в Швейцарии до 3.1%, что оказалось ниже прогнозируемых 3.2% и предыдущего значения. Этот экономический показатель достиг минимума за февраль 2015 года.
6 октября 2017 года рынки столкнулись с волнениями: австралийский доллар оказался под давлением после заявлений о возможном снижении процентной ставки, британский фунт испытывал дополнительное давление, а индексы Nikkei и DAX показали незначительный рост. Сырьевые товары также отреагировали изменчиво: нефть торговалась по цене $51 за баррель, а золото установило свою стоимость на отметке $1268 за унцию.
В утреннее время пара AUD/USD продемонстрировала значительный рост, несмотря на предыдущее сопротивление. Текущая ситуация указывает на преобладание покупателей, однако для подтверждения тренда требуется дополнительная верификация, поскольку возможен ложный прорыв в случае резкого укрепления индекса USDX.
Австралийский доллар укрепился, несмотря на снижение индекса услуг AIG с 53,0 до 52,1 пункта. Слабеющий американский доллар в преддверии публикации важных экономических данных в США может стать ключевым моментом для валюты. Ожидается, что изменение числа занятых в несельскохозяйственном секторе США, согласно данным ADP, снизится с 237 тыс. до 131 тыс., в то время как индекс PMI в сфере услуг ISM, предположительно, увеличится с 55,3 до 55,5 пункта.
В начале торгового дня во вторник политическая неопределенность и геополитические риски вновь оказали давление на аппетит к риску. Переговоры о коалиции в Германии и Новой Зеландии после прошедших на выходных выборов, вероятно, приведут к некоторой неопределенности в ближайшее время, что отразится на новозеландском долларе, но окажет меньшее негативное влияние на активы, связанные с Германией. Доходность бундов немного снизилась сразу после выборов, в то время как евро опустился к отметке 1.18 по отношению к доллару, хотя оба актива демонстрировали значительный рост до этого, особенно последний, который выглядел несколько перекупленным.
В последние дни мировые финансовые рынки ощутили волнения, вызванные новостями из Корейского полуострова и изменениями на рынке труда США. Эти события оказали значительное влияние на курс доллара США, евро и британского фунта.
Пара USD/JPY немного укрепилась сегодня, стремясь восстановиться после вчерашнего падения. Она продолжает двигаться боковым трендом на краткосрочной перспективе, поэтому лучше воздержаться от торговли до появления четкого направления и нового торгового сигнала. Ожидается, что в ближайшие дни направление станет яснее, поскольку данные из Соединенных Штатов окажут значительное влияние.
NZD/USD торгуется в красной зоне и пытается возобновить коррекционную фазу. Пара торгуется около уровня 0.7150 и выглядит готовой к дальнейшему снижению. Ожидается, что технически она может упасть более чем на 300 пунктов после прорыва ниже линии шеи модели «Голова и плечи».
EUR/CHF показал небольшой рост сегодня и пытается остаться на покупательской территории, однако неизвестно, будет ли это возможно после ложного прорыва выше WL4. Пара опустилась для повторного тестирования WL2 и сохраняет бычий настрой, пока остается выше этого уровня.
Во вторник американский доллар продемонстрировал впечатляющий рост, отражая положительные экономические сигналы. Швейцарский франк вырвался в лидеры, в то время как японская иена оказалась на задворках. Следующим важным показателем станут данные о розничных продажах в Японии.
Пара USD/CAD демонстрирует заметное укрепление после пробоя поддержки мая 2016 года на уровне 1.2460, отскочив от отметки 1.2413 и преодолев медвежью тенденцию на своем дневном графике. Тем не менее, данный отскок может рассматриваться как временная консолидация нисходящего тренда с пика 1.3793, с возможностью дальнейшего снижения к уровню 1.1500 после завершения консолидации.
На четырехчасовом графике пара пробила важный уровень поддержки 1.2650, что указывает на завершение краткосрочного восходящего тренда от 1.2413 на отметке 1.2778. Ожидается дальнейшее снижение с целью на уровне 1.2535, за которым следует предыдущий минимум 1.2413. Пробой этих уровней может вернуть цену к долгосрочному нисходящему тренду от 1.3793.
Валютная пара GBP/JPY демонстрирует уверенный рост, подстегиваемый впечатляющим скачком индекса Nikkei, что привело к значительному ослаблению иены. Торгуясь на позитивной территории, пара стремится преодолеть психологический уровень 143.00. Сегодняшний рывок опроверг предыдущий негативный тренд, однако для подтверждения дальнейшего роста требуется дополнительное подтверждение.
В связи с агрессивным настроем быков на рынке JP225, который также начал день с гэпом вверх, индекс превысил значимое сопротивление на отметке 19700 и может стремиться к долгосрочному барьеру в 20058. Несмотря на текущее восстановление, стоит помнить, что Nikkei все еще находится под сильным давлением и может вновь пойти на спад, если останется ниже горизонтального сопротивления 20058.
В преддверии нового месяца рейтинговый список валют показывает, что сильные позиции занимают EUR (4X), за ним следуют AUD (2X) и NZD (2X). В то время как слабыми остаются GBP (5X) и CHF (3X). Исходя из этого, интересными для торговли могут стать пары вроде EUR/GBP и AUD/CHF, а также GBP/AUD и EUR/CHF.
В понедельник доллар США демонстрировал стабилизацию, удерживаясь выше минимумов за тринадцать месяцев по отношению к основным валютам. Это было обусловлено положительными экономическими данными США, которые компенсировали политические опасения в стране. Исследования в сфере производства и услуг от Markit превзошли ожидания, однако позитивный эффект был нивелирован слабостью в секторе жилья, где продажи ранее владенных домов снизились на 1,8% в июне по сравнению с предыдущим месяцем, как сообщило Национальное агентство риэлторов.
На прошлой неделе позиции крупных спекулянтов по доллару США упали до отрицательной отметки в $-1.91 миллиарда, что стало первым случаем за последние четырнадцать месяцев. Это продолжение тенденции снижения ставок на американскую валюту, которое наблюдается уже пятую неделю подряд, сокращаясь на общую сумму $-9.73 миллиарда только за последние четыре недели.
Вновь политическая нестабильность в США оказывается в центре внимания после того, как два сенатора-республиканца выразили своё несогласие с предложением заменить Obamacare. Это подняло евро выше 1.15 и опустило USD/JPY ниже 112, в то время как доходности казначейских облигаций США и фьючерсы на S&P 500 показали снижение.
Рынки теряют уверенность в способности президента Трампа реализовать обещанные планы. Шесть месяцев на посту и без крупных законодательных инициатив заставляют задуматься о том, что «Искусство сделки» пока не работает в политике США. С учетом вероятных трудностей с налоговой реформой и сигналов о замедлении экономики, вопрос времени, когда прибыль корпораций пойдет на спад, завершая рост акций.
В последние дни, финансовый мир стал свидетелем значительных колебаний в валютных парах, особенно AUD/USD, GBP/USD и USD/CHF. Эти изменения вызваны различными экономическими событиями и заявлениями регулирующих органов.
