Этот анализ охватывает текущие события на мировых валютных рынках, включая последние новости об экономических данных из Китая, Великобритании, США и других стран. Включены темы, такие как влияние экономических отчетов на валютные курсы, действия Федерального Резерва США, а также основные факторы, влияющие на движение валют.
Отсутствие полной вовлеченности и возникающие при этом условия нерегулярной торговли могли скрыть сигнал, поступающий с рынков капитала. Этот сигнал, как мы считаем, был коррекционным с середины декабря после повышения ставки ФРС. Вопрос теперь в том, завершилась ли коррекционная фаза после того, как данные по занятости в США показали продолжение силы рынка труда и улучшение заработков.
На фоне уменьшенной активности на рынках и нестабильности, сигнал от капитальных рынков мог быть затруднен. Мы видим, что рынок находится в фазе коррекции, которая началась сразу после повышения ставки ФРС в середине декабря. Сейчас, после данных по занятости в США, которые показали устойчивость рынка труда и рост заработков, возникает вопрос, завершилась ли эта коррекционная фаза.
Недостаточное участие игроков на рынке могло исказить сигналы, посылаемые капиталом. Мы полагаем, что эти сигналы указывали на коррекцию после повышения ставок ФРС в середине декабря. Вопрос теперь состоит в том, завершилась ли фаза коррекции после публикации данных о трудоустройстве в США, которые показали устойчивое улучшение. Технические данные не так очевидны, однако мы склонны считать, что коррекция продолжается до тех пор, пока не доказано обратное.
Прошедшая неделя была насыщена событиями на валютных рынках. Основными драйверами стали продолжение коррекции на доллар, укрепление японской иены и ожидания по ключевым показателям в различных странах.
Сегодняшний финансовый обзор охватывает широкий спектр событий, от экономических показателей Китая до изменения валютного курса британского фунта и американского доллара. Мы анализируем влияние новостей на товары, такие как нефть и золото, а также на ключевые индексы, такие как Nikkei и DAX.
Экономический календарь продолжает привлекать внимание валютных трейдеров, в частности тех, кто следит за USD/JPY. Пара переживает значительные изменения, что приводит к новым стратегическим подходам.
Пара GBP/USD снова продемонстрировала рост в четверг. Впрочем, мощным этот подъем британской валюты не назовешь, но она все же укрепила свои позиции, став выше линий индикатора Ишимоку. Следовательно, нисходящий тренд завершился почти так же быстро, как и начался, о чем мы предупреждали в начале недели. Даже пробой трендовой линии, формировавшейся несколько недель, не помог американской валюте.
Что же происходит с рынком? К сожалению, основная проблема заключается не в данных, а в прогнозах, которые зачастую сильно завышены. Однако рынок торгует на основе существующих значений, вне зависимости от того, соответствуют ли они прогнозам. Фундаментальный фон также не играет особой роли в настоящее время, так как Банк Англии уже начал смягчение денежно-кредитной политики, что, по-видимому, не важно для рынка.
Несмотря на слабую волатильность, торговые сигналы в течение дня были неплохими. Пара сначала отскочила от критической линии Киджун-сен, затем поднялась до уровня 1.3175, отскакивая от него дважды, предоставляя возможность для открытия длинных позиций.
Валютные рынки демонстрируют значительные колебания, обусловленные последними изменениями в макроэкономической среде. Основные пары, такие как USD/JPY и EUR/USD, испытывают значительное давление, в то время как валюты как австралийский доллар набирают позиции благодаря инфляционным отчетам и других фундаментальных показателям.
Рынок демонстрирует повышенную волатильность на фоне ожиданий ключевых отчетов по занятости и монетарной политике. Публикация новых данных может существенно повлиять на курсы валют и расстановка позиций крупных трейдеров.
Третья неделя сентября продолжает следовать негативным трендам сезона и является одной из самых неблагоприятных недель года на фоне растущих опасений по поводу мер ФРС и компании Evergrande. Индексы акций упали почти на 2%, индекс VIX достиг 26, показывая четвертый по величине рост в этом году, в то время как падающие доходности помогают металлам удержаться на плаву. JPY и CHF - самые сильные валюты дня, в отличие от USD, CAD и GBP - самые слабые.
Текущая ситуация на валютном рынке характеризуется разнонаправленными движениями. Индекс доллара США (DXY) после публикации слабых данных по занятости в США вчера направился вниз. Это может подтолкнуть Федеральную резервную систему к пересмотру планов по повышению процентных ставок, возможно, на 50 базисных пунктов в этом месяце. В результате, вчера доллар снизился, в то время как SPX оставался в боковом тренде.
Фунт стерлингов сегодня с открытием азиатской сессии пошел вверх, что можно приписать чисто спекулятивному росту. Индекс доллара США демонстрирует восстановление на фоне переоценки вероятности снижения ставок ФРС.
Возобновление роста американского доллара привлекло внимание других рынков. Индекс доллара вырос на 1,4% до отметки 101,7, найдя поддержку два раза на прошлой неделе перед падением до 101,4. Восстановление доллара составило четверть от пика конца июля до минимумов конца прошлого месяца. Текущие уровни могут стать значимыми, так как первая коррекция (76,4% от начального движения) сосредоточена здесь. Появляются доказательства, что доллар попытается более высокое восстановление. Классическая рыночная коррекция составляет 61,8% и находится на отметке 102,45.
Текущий драйвер роста доллара – переоценка вероятности 50-пунктового снижения ставки ФРС в сентябре. Вероятность такого исхода сейчас оценивается в 30%, что ниже 85% на 5 августа (и 100% на пике внутридневной распродажи). Восстановление доллара также показывает, что быки удержали рынок выше 200-недельного скользящего среднего, а RSI не пускали в зону перепроданности на недельном графике. Это похоже на начало более глубокого отскока. Некоторая неопределенность может сохраниться до выхода NFP на этой неделе или данных по инфляции 11 сентября. Однако в нашем базовом сценарии мы видим вероятность обычного 25-пунктового снижения ставки в сентябре и еще двух снижений до конца года, что положительно для доллара, который может вырасти примерно на 1% от текущих уровней.
Настроение инвесторов не улучшилось за выходные. Отсутствие аппетита к риску сегодня сказывается на капитальных рынках: акции обвалились, доходности снизились, а доллар укрепился.
Гонконг и Австралия возглавили распродажу в Азиатско-Тихоокеанском регионе, потеряв 3.3% и 2.1% соответственно.
Мировые долговые рынки также получили поддержку: доходность 10-летних облигаций США снизилась до 1.33%, а эталонные европейские бумаги упали на 1-2 б.п.
Доллар продолжает укрепляться по отношению к основным валютам и валютам развивающихся рынков. Японская йена и швейцарский франк остаются стабильными, а российский рубль - самый слабый среди валют развивающихся рынков.
Индекс валют развивающихся рынков JP Morgan падает третью сессию подряд. Золото не демонстрирует ожидаемого подъема на фоне снижения доходностей и падения акций, немного укрепившись к полудню в Европе.
Цены на нефть корректируются: ноябрьский WTI потерял 2.2%, приближаясь к отметке $70. Железная руда продолжает падать, снизившись на 4.5% на прошлой неделе и еще на 2.6% сегодня.
В утреннем прогнозе я указал на уровень 1.3171, который планировалось использовать для принятия торговых решений. Рассмотрим 5-минутный график, чтобы проанализировать произошедшее. Пара выросла, и ложный пробой у уровня 1.3171 привел к входу на продажу фунта, что вызвало понижение всего на 15 пунктов. Техническая картина не была пересмотрена на вторую половину дня.
На утреннем прогнозе я выделил уровень 1.3171 и планировал принимать торговые решения, основываясь на этой точке. Теперь давайте посмотрим на график, чтобы проанализировать произошедшее. Пара поднялась, и ложный пробой в районе 1.3171 привел к продажам фунта, результатом которых стало снижение лишь на 15 пунктов. Во второй половине дня технический прогноз не пересматривался.
Сегодня нефть марки WTI пытается привлечь покупателей, однако сильные бычьи настроения отсутствуют, и товар по-прежнему уязвим к продолжению нисходящего тренда, наблюдаемого последние два месяца. Основной поддержкой для цен на черное золото стали сообщения о том, что OPEC+ рассматривает возможность переноса запланированного на октябрь увеличения объемов добычи. Кроме того, ослабленный спрос на доллар США идет на пользу товару, номинированному в американской валюте. Однако продолжающиеся опасения относительно спроса в Китае, крупнейшем мировом импортере нефти, и зависимость от новостей США сдерживают рост цен на нефть.
Биткойн торгуется в районе 57 894 в нисходящем канале, сформированном с 30 августа, и в основном нисходящем канале, сформированном с 22 августа. Наблюдается сильный медвежий сигнал.
Текущие рыночные условия для валютных пар показывают разнообразные тенденции и сигналы. USD/JPY демонстрирует снижение, а EUR/USD удерживает бычий импульс. Тем временем, индекс S&P 500 показывает ослабление с потенциальным продолжением нисходящего движения.
На европейской сессии золото торгуется около уровня 2,497, находясь в нисходящем канале с конца августа и тестируя мощное сопротивление на психологической отметке 2,500.
Если золото уверенно прорывает зону 2,500, это может привести к дальнейшему росту к уровням 2,521 и 2,539 (+1/8 Murray). В противном случае, укрепление медвежьих настроений может снизить цену золота ниже 2,495, что приведёт к достижению 200 EMA на уровне около 2,464, а также возможному снижению к уровню 7/8 Murray около 2,460.
Обратите внимание, что показатель Eagle указывает на сигнал перепроданности, что может привести к техническому отскоку в ближайшие дни.
